Beursnieuws vandaag | LYNX Morning Call

Beursnieuws Verenigde Staten

De aandelenmarkten in de Verenigde Staten eindigden op woensdag in het rood. De NASDAQ kende met 0,51% de grootste daling, terwijl de S&P 500 en de Dow Jones respectievelijk 0,47% en 0,31% moesten prijsgeven.

De Federal Reserve maakte bekend dat het haar rentetarief onveranderd laat op 4,25%-4,5%. Dit werd grotendeels verwacht door de markten, hoewel de nieuwe president Donald Trump de druk toch wat opvoerde. Toen Trump opnieuw zijn intrek nam in het Witte Huis, maakte hij onmiddellijk zijn intenties bekend dat hij wil dat de centrale bank de rente verlaagt om de economie een boost te geven. Deze pauze komt na drie opeenvolgende renteverlagingen sinds september 2024, goed voor een volle procentpunt. Tijdens de aansluitende vergadering gaf de centrale bank enkele aanwijzingen over de redenering om de rente stabiel te houden. De Federal Reserve is immers iets optimistischer over de arbeidsmarkt, maar de inflatie blijft wel nog steeds hoog. Een sterkere arbeidsmarkt en een hardnekkige inflatie zouden de Fed minder stimuleren om het beleid te versoepelen.

Na sluiting van de beurs werden er heel wat cijfers bekendgemaakt. Onder andere Tesla, Meta en Microsoft openden hun boeken over het laatste kwartaal.

De cijfers van Tesla waren minder goed dan analisten hadden verwacht. De omzet van Tesla steeg met slechts 2% ten opzichte van $25,17 miljard een jaar eerder. De omzet uit auto’s daalde met 8% naar $19,8 miljard van $21,56 miljard in hetzelfde kwartaal vorig jaar. Het bedrijfsresultaat daalde met 23% jaar op jaar naar $1,6 miljard. Het bedrijf verlaagde de gemiddelde verkoopprijzen voor de Model 3, Model Y, Model S en Model X lijnen als een belangrijke reden voor de daling.

Beter nieuws kwam er van Meta Platforms van Mark Zuckerberg. De cijfers waren over de hele lijn beter dan verwacht. De omzet steeg met meer dan 20% tot $48,39 miljard. Het nettoresultaat steeg zelfs met 49% tot $20,8 miljard in vergelijkging met de $14 miljard een jaar eerder. De AI-chatbot van het bedrijf overschreed hiernaast de 700 miljoen maandelijkse actieve gebruikers. Zuckerberg verwacht dat de chatbot dit jaar de kaap van 1 miljard gebruikers zal overschrijden. Daarnaast maakt Zuckerberg zich niet al te veel zorgen over het nieuwe Chinese AI-programma DeepSeek. Volgens Meta valideert de opkomst van DeepSeek de toewijding van Meta aan een open-source benadering van AI. Zuckerberg is nog steeds van plan om in 2025 tussen de $60 en $65 miljard te investeren om zijn AI-strategie verder uit te breiden. Zuckerberg zei dat hij blijft geloven dat zwaar investeren in de AI-infrastructuur van het bedrijf uiteindelijk een strategisch voordeel zal opleveren.

Blik op Azië

De aandelenmarkten in Japan en Australië slaagden er in tegenstelling tot de markten in de Verenigde Staten in om met winst af te sluiten.  De Nikkei 225 steeg met 0,25% terwijl de bredere Topix de dag afsloot met een winst van 0,23%. Verschillende markten in Azië en de Pacific waren gesloten vanwege de Nieuwjaarsdag.

Autobouwer Toyota kwam op woensdag met cijfers. Het bedrijf verkocht 10,8 miljoen wagens in 2024. Hierdoor was Toyota voor het vijfde jaar op rij het bedrijf dat in absolute cijfers de meeste wagens verkocht. De recordcijfers werden mede gedreven door de grote vraag naar hybride auto’s in de Verenigde Staten. De verkoop in China kende het echter wel iets moeilijker. In China daalde de verkoop met 6,9% door de hevige prijsconcurrentie op ’s werelds grootste automarkt.

Europa

De Europese markten lieten een gemengd beeld zien op woensdag. De BEL20 en de CAC40 kende een daling van respectievelijk 0,026% en 0,32%. De Duitse DAX steeg met een kleine procent terwijl de FTSE 100 uit het Verenigd Koninkrijk 0,28% won. Ook de pan-Europese Stoxx 600 eindigde in het groen met een stijging van 0,50%

De Duitse economie gaat al geruime tijd door een uiterst moeilijke periode en hier lijkt niet meteen een einde aan te komen. De Duitse regering heeft woensdag haar prognose voor het bruto binnenlands product verlaagd naar slechts 0,3% groei in 2025. Deze nieuwe prognose is fors lager dan de 1,1% groei die in oktober nog werd verwacht. Door de aanhoudende geopolitieke onzekerheid en door een gebrek aan duidelijkheid over de economie en fiscale koers van de nieuwe regering, zal de Duitse economie er niet in slagen om een herstel te boeken. De afgelopen twee jaar kromp de Duitse economie reeds met respectievelijk 0,2% en 0,3%.

In navolging van de Duitse economie doet ook Deutsche Bank, de grootste bank van het land, het niet goed. De winst daalde naar €106 miljoen terwijl analisten een winst van zo’n €282 miljoen hadden voorzien. Een kwartaal eerder slaagde de bank er nog in om een winst van €1,4 miljard te behalen. De omzet kwam met €7,4 miljard wel hoger uit dan de €7,1 miljard die analisten hadden verwacht. Deze stijging van de omzet werd echter uitgehold door de juridische kosten die in het meest recente kwartaal bijna €600 miljoen bedroegen.  

De Europese markten zullen naar verwachting hoger openen. Beleggers kijken uit naar belangrijke bedrijfscijfers en de rentebeslissing van de Europese Centrale Bank. Er wordt verwacht dat de ECB de rente met 25 basispunten zal verlagen tot 2,75% waardoor het beleid verder zal afwijken met dat van de Federal Reserve. De Europese economie heeft het immers moeilijker dan de Amerikaanse. De Europese economie stagneert, terwijl de Amerikaanse blijft groeien. Beleggers in de Verenigde Staten verwachten ook veel van het beleid van Donald Trump. De ECB zal met de renteverlaging de Europese economie opnieuw meer zuurstof geven, in de hoop weer aan te pikken met de groei in de Verenigde Staten.

Beursagenda

Gebruikte bronnen:

https://www.cnbc.com/2025/01/29/fed-rate-decision-january-2025.html

https://www.cnbc.com/2025/01/28/stock-market-today-live-updates.html

https://www.cnbc.com/2025/01/29/germany-slashes-economic-growth-expectations-ahead-of-february-election.html

https://www.cnbc.com/2025/01/29/european-markets-live-blog-stocks-news-data-and-earnings.html

https://www.tijd.be/markten-live/live-blog/verliezen-new-york-lopen-terug-tijdens-fed-persconferentie/10584883.html

https://www.tijd.be/ondernemen/technologie/chipmachinebouwer-asml-pareert-deepseek-zorgen-met-ijzersterk-orderboek/10584890.html

https://www.cnbc.com/2025/01/30/toyota-remains-worlds-top-selling-automaker.html

https://www.cnbc.com/2025/01/29/tesla-tsla-2024-q4-earnings.html

Beursnieuws Amerika

De S&P 500-index sloot dinsdag met een winst van 0,92% op 6.067 punten, de Dow Jones Industrial Average steeg met +0,31% tot 44.850 punten, en de Nasdaq 100-index sloot 1,59% hoger met een slotkoers van 21.463 punten. De small cap index, Russell 2.000, hield het op een bescheiden stijging van 0,21% en een slotkoers van 2.289 punten. De prestaties op sectorniveau laten zien dat de stijging van de aandelenindices hoofdzakelijk gedragen werd door de informatietechnologiesector en de sector communicatiedienstverlening. De duurzame consumptiegoederen konden net in de plus eindigen en alle andere sectoren eindigden in het rood.

De uitspraken van president Trump over handelsheffingen op maandagavond wogen negatief op de markt. Hij kondigde aan tarieven te willen invoeren die “veel groter” zijn dan 2,5% op diverse goederen, waaronder staal, koper en halfgeleiders.

Economisch nieuws uit de VS gaf een gemengd beeld. Aan de positieve kant steeg het aantal nieuwe orders voor kapitaalgoederen exclusief defensie en luchtvaart met +0,5% maand-op-maand, Wat beter dan de verwachte +0,3% bleek. Ook de Richmond Fed Manufacturing Survey toonde een verbetering, waarbij de index steeg naar -4, het hoogste niveau in acht maanden. Daartegenover stond dat het consumentenvertrouwen, gemeten door de Conference Board, onverwachts daalde met -5,4 punten naar 104,1, het laagste niveau in vier maanden.

De Fed houdt de rente vandaag naar verwachting stabiel na drie verlagingen sinds september, waardoor de beleidsrente nu tussen 4,25% en 4,5% ligt, aldus Bloomberg. Beleidsmakers blijven voorzichtig door hardnekkige inflatie en economische onzekerheid rondom Trump’s beleid. De markt kijkt naar nieuwe inflatiecijfers en signalen over toekomstige renteaanpassingen. Hoewel verdere verlagingen mogelijk zijn, groeit de kans dat de Fed de rente langer hoog houdt of zelfs verhoogt. Powell’s persconferentie woensdag kan meer duidelijkheid geven. Beleggers volgen ook de politieke druk op de Fed, nu Trump opnieuw kritiek uit op het monetaire beleid. De Amerikaanse president heeft al enkele malen zijn wens om een lagere rente te hebben uitgesproken. Naast het Amerikaans rentebesluit staat ook het Canadees rentebesluit op de agenda.

Kwartaalcijfers

Boeing-CEO Kelly Ortberg gaf dinsdag aan dat het herstel van het bedrijf vordert. De vliegtuigbouwer richt zich op kernactiviteiten en verhoogt de productie na jaren van veiligheids- en fabricageproblemen, wat resulteerde in het zesde opeenvolgende jaarverlies. De levering van de 737 Max zal deze maand naar verwachting stijgen tot boven de 30 toestellen, een verdubbeling ten opzichte van december. In het vierde kwartaal rapporteert Boeing een verlies van $ 5,90 per aandeel en een omzet van $ 15,24 milijard. Ortberg voorspelt een positieve kasstroom in de tweede helft van het jaar, ondanks een cashburn van ruim $ 14 miljard in 2024. Het aandeel Boeing eindigde de dag 1,48% hoger op $ 177,78.

Lockheed Martin rapporteerde een winstdaling wat meteen druk zette op het aandeel. De nettowinst daalde van $ 1,87 miljard naar $ 527 miljoen, mede door kosten van geheime defensieprogramma’s. De omzet daalde 1,3% tot $ 18,62 miljard. De luchtvaartdivisie profiteerde van de F-35-productie, maar operationele winsten vielen terug. Voor 2025 verwacht Lockheed een winst per aandeel van $ 27 tot $ 27,30 en een omzet tot $ 74,75 miljard. Lockheed investeerde in 2024 ruim $ 3 miljard in R&D voor nationale veiligheid en technologie. Het aandeel Lockheed Martin eindigde de beursdag 9,18% lager op $ 457,45.

ASML rapporteerde een recordomzet van € 9,3 miljard in Q4 2024, met een brutomarge van 51,7%. Over heel 2024 bedroeg de totale omzet € 28,3 miljard en de nettowinst € 7,6 miljard. Voor 2025 verwacht ASML een omzet tussen € 30 en € 35 miljard, gedreven door de groei van AI. In het eerste kwartaal van 2025 ligt de omzetprognose tussen € 7,5 en € 8,0 miljard, met een brutomarge van 52-53%. ASML verhoogt het dividend naar € 6,40 per aandeel en zet zijn aandeleninkoopprogramma voort. CEO Christophe Fouquet benadrukt de kansen en risico’s in de sector, vooral door de verschuivingen in de markt door AI.

Vandaag worden de boeken voorbeurs geopend bij T-Mobile en Automatic Data Processing. Nabeurs is het dan weer aan zwaargewichten zoals Microsoft, Meta Platforms, Tesla en IBM.

Blik op Azië en Europa

Chinese beurzen blijven gesloten wegens nieuwjaar. De Japanse sterindex Nikkei 225 beleeft een goede dag. De index noteert zo’n 0,90% hoger voor de dag en maakt de forse daling van gisteren, aangevuurd door technologie-aandelen, grotendeels goed. Stijgers zijn o.a. Softbank Group (+2,54%), Tokyo Electron (+2,69%), Hitachi (+1,93%) en Keyence (+0,79%).

Gisteren klom de Stoxx 600 index naar een all-time high. De AEX eindigde 0,40% hoger op 898,41 punten. De BEL 20 klom 0,52% tot 4.301 punten. In Europa wijzen de futures op een groene beursopening. De Euro Stoxx 50 future noteert tijdens het schrijven van de Morning Call zo’n 0,80% hoger. Later deze week worden de boeken geopend bij de volgende Europese bedrijven: Quest For Growth, Core Laboratories, Warehouses de Pauw,  Sanofi, Shell en Deutsche Bank.

Beursagenda

Gebruikte bronnen:

www.bloomberg.com/markets/sectors

www.bloomberg.com/news/articles/2025-01-28/deepseek-ai-platform-brings-a-1-trillion-market-reckoning-on-cost

Beursnieuws Amerika

De S&P 500-index sloot maandag 1,46% lager op 6.012 punten, terwijl de Nasdaq 100-index met 2,97% kelderde naar het laagste punt in anderhalve week tot 21.127 punten. In contrast hiermee boekte de Dow Jones Industrial Average een winst van 0,65%, waarmee het een hoogtepunt van de afgelopen 8 weken bereikte. De small cap index, Russell 2.000 eindigde 1,03% lager op 2.284 punten. Op sectorniveau zagen we sterk uiteenlopende resultaten. Terwijl we forse verliezen konden vaststellen bij de industriële-, nuts- en de informatie technologiesector, waren er ook sectoren die het goed deden zoals de gezondheids-, financiële- en de consumentengoederensector.

De technologieaandelen hadden maandag zwaar te lijden, wat een sterke neerwaartse druk uitoefende op de bredere markt. De daling werd versterkt door zorgen over concurrentie vanuit China, waar het AI-bedrijf DeepSeek indruk maakte met een nieuw model dat in prestaties vergelijkbaar lijkt met chatbots uit de Verenigde Staten, maar tegen veel lagere kosten. DeepSeek’s nieuwste model, dat recent werd gelanceerd, staat bovenaan in de Apple App Store en roept twijfels op over de hoge waarderingen van AI-gerelateerde aandelen. Analisten van Jefferies merkten op dat DeepSeek mogelijk het huidige AI-bedrijfsmodel, dat afhankelijk is van dure chips en enorme rekenkracht, zou kunnen ontwrichten. Maar het wordt afwachten of het wel zo’n vaart zal lopen.

Blik op centrale banken

De focus deze week ligt op de tweedaagse FOMC-vergadering die woensdag wordt afgerond. Verwacht wordt dat de Federal Reserve de rente ongemoeid laat, met een doelbereik van 4,25%-4,50%.

Verder komt morgen de centrale bank van Canada met haar rentebesluit. Iets wat beleggers met Canadese aandelen beter niet uit het oog verliezen. Vervolgens is het donderdag de beurt aan de Europese Centrale bank. De ECB heeft al meerdere malen de afgelopen dagen en weken gehint op een verdere renteverlaging.

Blik op Azië en Europa

De zwakke economische cijfers uit China drukten maandag eveneens op de markten. De inkoopmanagersindex (PMI) voor de Chinese maakindustrie daalde onverwachts van 50,1 naar 49,1 in januari, wat wijst op krimp. Ook de niet-maakindustrie PMI daalde, van 52,2 naar 50,2, wat wijst op een afnemende groei. De beurzen in China blijven vandaag gesloten wegens nieuwjaar.

Aandelen van Japanse chipbedrijven blijven dalen na de lancering van het krachtige AI-model R1 door het Chinese DeepSeek. Advantest verloor meer dan 10%, Tokyo Electron 3,6% en Renesas 2,29%. Ook SoftBank Group en datacenterleveranciers Furukawa en Fujikura zagen forse verliezen van respectievelijk 5,22%, 7,48% en 9,21%.

Ook de Europese chipbedrijven zagen hun aandelenkoers fors dalen. ASML daalde 7%, Besi onderging een daling van 8,17% terwijl ASM International 12,15% verlies moest slikken. Het spreekt voor zich dat de AEX in het rood eindigde met zo’n zware verliezen in de chipsector. Uiteindelijk sloot de Nederlandse sterindex 0,72% in het rood met een slotkoers van 894,84 punten. De BEL 20 realiseerde een stijging van 0,48% met een slot op 4.278 punten

Kwartaalcijfers

Het cijferseizoen is nog steeds niet afgelopen. Vandaag worden de boeken geopend bij o.a. SAP, RTX, Stryker, Boeing, Lockheed Martin, Starbucks en Royal Caribbean Cruises. Verder is het ook de beurt aan LVMH, Christian Dior en NSI. Greep uit de bedrijven die later deze week de cijfers bekend maken: ASML, Quest for Growth, Warehouses de Pauw, Microsoft, Meta Platforms, Tesla, Apple, Visa, Mastercard, Exxon Mobil, AbbVie en Novartis. Kortom het belooft een cruciale beursweek te worden.

Beursagenda

Gebruikte bronnen:

www.bloomberg.com/markets/sectors

www.bloomberg.com/news/articles/2025-01-28/deepseek-ai-platform-brings-a-1-trillion-market-reckoning-on-cost

Beursnieuws Amerika

De Amerikaanse aandelenmarkten sloten vrijdag lager na een winstgevende week waarin beleggers opnieuw vertrouwen kregen in de bullmarkt. De S&P 500 sloot 0,3% lager op 6.101,24 punten, na eerder op de dag een nieuw intraday-record te hebben bereikt. De Nasdaq verloor 0,5% en sloot op 19.954,30, terwijl de Dow Jones met 0,3% daalde tot 44.424,25. Dit markeerde de tweede opeenvolgende week van stijgingen voor alle drie de grote indexen.

Beleggers houden deze week vooral de technologieaandelen in de gaten, met resultaten van vier van de zeven bedrijven uit de ‘Magnificent Seven’. Meta, Microsoft en Tesla rapporteren woensdag, gevolgd door Apple op donderdag. Samen vertegenwoordigen deze bedrijven ongeveer een derde van de S&P 500, en hun resultaten zullen vermoedelijk bepalend zijn voor het sentiment op de bredere markt. Positieve resultaten zouden het vertrouwen in AI-gedreven groeiverwachtingen kunnen hernieuwen, terwijl teleurstellingen het sentiment kunnen schaden.

Ongeveer 90 van de S&P 500 bedrijven zullen deze week hun kwartaalcijfers publiceren. Buiten de technologiesector staan ook namen zoals Starbucks, Boeing, General Motors en Exxon deze week in de schijnwerpers. Volgens FactSet hebben 16% van de S&P 500-bedrijven hun kwartaalcijfers al gerapporteerd, met 80% die een positief winstcijfer hebben laten zien en 62% die de verwachtingen voor omzet hebben overtroffen.

De olieprijzen zullen deze week waarschijnlijk ook in de schijnwerpers staan, met winstcijfers van grote energiebedrijven zoals Exxon en Chevron op vrijdag.

Naast de bedrijfsresultaten kijken beleggers uit naar de beleidsvergadering van de Federal Reserve op woensdag en de inflatiecijfers uit de PCE-index op vrijdag. Het is vrijwel zeker dat de Fed de rente ongewijzigd zal laten, volgens de FedWatch Tool van CME Group. Beleggers zullen echter scherp letten op hints over toekomstige beleidsbeslissingen, vooral nu president Trump oproept tot lagere rentetarieven.

Blik op Azië & Europa

In Azië sloten de markten gemengd. De Nikkei 225 verloor 0,68%, terwijl de Hang Seng 0,88% steeg. Tegenvallende PMI-cijfers uit China, waar de fabrieksactiviteit onverwacht kromp tot 49,1 in januari, temperden het sentiment. Daarentegen rapporteerden Chinese bedrijven een winstgroei van 11% in december, wat enig optimisme bracht.

De futures wijzen op een negatieve opening van de Amerikaanse markten en ook de Europese markten openen vermoedelijk lager, terwijl beleggers zich voorbereiden op een drukke week met bedrijfsresultaten en macro-economische cijfers.

In Europa staan donderdag groeicijfers van de eurozone en de ECB-beslissing op de agenda. Bedrijven zoals LVMH, Shell en Deutsche Bank publiceren ook hun kwartaalresultaten. In Azië zullen beleggers blijven letten op verdere stimulansmaatregelen vanuit China, waar de overheid probeert het marktsentiment te verbeteren door investeringen in indexproducten en staatsfondsen aan te moedigen.

Beursagenda

Gebruikte bronnen:

Beursnieuws Amerika

De Amerikaanse beurzen sloten gisteren de dag positief, met de Dow Jones Industrial Average die 0,92% steeg, de S&P 500 die een winst van 0,53% boekte, en de Nasdaq Composite die 0,22% hoger sloot. Sterke prestaties in de sectoren financials en healthcare hielpen de Dow omhoog, terwijl de Nasdaq voornamelijk steeg door de stijgingen van Meta (+2,08%) en Netflix (+3,24%). Andere Big Tech aandelen sloten vrijwel vlak.

President Donald Trump’s oproep in Davos om de rentetarieven te verlagen en olieprijzen te drukken zorgde voor optimisme bij beleggers. Veel analisten benadrukten echter dat veel van zijn uitspraken weinig concreet waren. Deze week zijn de belangrijkste indices op Wall Street al met ruim 2% gestegen. De stijgingen werden ondersteund door sterke bedrijfsresultaten en optimisme over Trumps pro-business beleid. Tegelijkertijd blijft de 10-jaarsrente op Amerikaanse staatsobligaties juist stijgen, mede dankzij positieve winstcijfers van bedrijven en verwachtingen dat economische groei inflatiedruk kan veroorzaken.

Beleggers kijken vandaag uit naar de publicatie van de S&P Global Composite PMI Flash en gegevens over bestaande woningverkopen in de VS. Deze cijfers bieden inzicht in de prestaties van de Amerikaanse economie en kunnen van invloed zijn op de verwachtingen rond toekomstige rentebesluiten.

Olie onderuit, maar goud in trek

In de grondstoffenmarkten had olie een minder positieve week. Zowel de Amerikaanse WTI-olie als de Brent-olie stonden op koers voor hun grootste weekdaling sinds november, met verliezen van respectievelijk 4,2% en 3,1%. Dit stond in contrast met goud, dat profiteerde van de zwakte van de Amerikaanse dollar en onzekerheid rond het handelsbeleid van Trump. De goudprijs bereikte het hoogste niveau in bijna drie maanden en ligt op koers om voor de vierde week op rij te stijgen.

Beursnieuws Azië & Europa

In Azië klommen de markten vrijdag, waarbij de Nikkei 225 licht steeg en de Hang Seng-index met 2,06% omhoog schoot. De kerninflatie in Japan bereikte een 16-maands hoogtepunt van 3%, wat de Bank of Japan ertoe bracht de beleidsrente te verhogen tot 0,5%. Dit is het hoogste niveau sinds 2008.

Europese aandelenmarkten boekten een solide winst op donderdag, gesteund door positieve economische data en breed optimisme onder beleggers. De pan-Europese Stoxx 600 steeg met 0,44%, terwijl de belangrijkste beurzen volgden: de Duitse DAX klom met 0,74%, de Franse CAC 40 steeg met 0,7%. Verschillende sectoren droegen bij aan de stijgingen, waarbij technologie, financiën en grondstoffen sterke prestaties lieten zien. Het optimisme werd verder versterkt door solide bedrijfscijfers, hoewel zwakke resultaten van Puma (-23%) een uitzondering vormden.

Vandaag lijken de Europese beurzen hoger van start te gaan. Beleggers kijken onder meer naar de kwartaalcijfers van Signify. Ook zal ECB-president Christine Lagarde spreken op de laatste dag van het WEF in Davos. Volgende week zullen meer Europese bedrijven de boeken openen. Onder meer ASML en Akzonobel zullen met de resultaten over het vierde kwartaal naar buiten komen.

Beursagenda

Gebruikte bronnen:

https://www.cnbc.com/2025/01/24/gold-jumps-to-near-all-time-high-set-for-weekly-gain.html

https://www.cnbc.com/2025/01/24/gold-jumps-to-near-all-time-high-set-for-weekly-gain.html

https://www.cnbc.com/2025/01/23/stock-market-today-live-updates.html

https://www.cnbc.com/2025/01/24/asia-markets-live-updates-japan-inflation-data-rate-decision.html